On-Chain анализ: Основи за търговци

Техническият анализ разглежда цената. Фундаменталният анализ разглежда проекта. On-Chain анализът разглежда истината. Тъй като блокчейнът е публична книга, можем да видим точно къде се движат парите, преди цената да го отрази.

Ключови On-Chain метрики

1. Входящи/Изходящи потоци на борсите (Exchange Inflow/Outflow)

• Висок входящ поток: Китовете изпращат монети към борсите. Защо? Обикновено, за да Продават. Мечи сигнал.
• Висок изходящ поток: Китовете местят монети към студено съхранение. Те планират да държат дългосрочно. Бичи сигнал.

2. MVRV Z-Score

Сравнява "Пазарната стойност" (цена днес) с "Реализираната стойност" (цена, когато монетите последно са се движили).

• Исторически това е най-точният индикатор за откриване на пазарни върхове и дъна на Биткойн.

3. Активни адреси

Използва ли се мрежата наистина? Растяща цена с падащи активни адреси е дивергенция (фалшив помп). Растяща цена с растящи адреси е органичен растеж.

Как го използваме

On-chain данните са бавни — те не са за скалпиране. Те ни помагат да дефинираме "Нагласата" (Bias) за нашите Суинг търговски стратегии.

• Ако On-Chain е Бичи: Предпочитаме Long сигнали.
• Ако On-Chain е Мечи: Предпочитаме Short сигнали.

Това е върховният филтър за отделяне на шума от сигнала.