온체인 분석: 트레이더를 위한 기초

기술적 분석은 가격을 봅니다. 기본적 분석은 프로젝트를 봅니다. 온체인 분석은 진실을 봅니다. 블록체인은 공개 장부이기 때문에 가격이 반영되기 전에 돈이 어디로 이동하는지 정확히 볼 수 있습니다.

주요 온체인 지표

1. 거래소 유입/유출 (Exchange Inflow/Outflow)

• 높은 유입: 고래들이 코인을 거래소로 보내고 있습니다. 왜일까요? 보통 팔기 위해서입니다. 약세 신호.
• 높은 유출: 고래들이 코인을 콜드 스토리지로 옮기고 있습니다. 그들은 장기 보유를 계획합니다. 강세 신호.

2. MVRV Z-Score

"시장 가치"(오늘 가격)와 "실현 가치"(코인이 마지막으로 이동했을 때의 가격)를 비교합니다.

• 역사적으로 이것은 비트코인 시장의 고점과 저점을 포착하는 데 가장 정확한 지표였습니다.

3. 활성 주소

네트워크가 실제로 사용되고 있습니까? 활성 주소가 감소하는데 가격이 상승하는 것은 다이버전스(가짜 펌프)입니다. 주소가 증가하면서 가격이 상승하는 것은 유기적 성장입니다.

우리가 사용하는 방법

온체인 데이터는 느립니다. 스캘핑용이 아닙니다. 이것은 우리의 스윙 트레이딩 전략에 대한 "편향(Bias)"을 정의하는 데 도움이 됩니다.

• 온체인이 강세인 경우: 우리는 롱(Long) 신호를 선호합니다.
• 온체인이 약세인 경우: 우리는 숏(Short) 신호를 선호합니다.

이것은 노이즈와 신호를 분리하는 궁극적인 필터입니다.