Hogyan kezelik a fedezeti alapok a likviditási válságokat

A "likviditási válság" akkor következik be, amikor mindenki el akar adni, de senki nem akar vásárolni. Az árak szabadon esnek. A kiskereskedők számára ez egy rémálom. Az intézményeknél kedd.

Az intézményi jegyzőkönyv

A fedezeti alapok szigorú mandátumok alapján működnek. Amikor a volatilitás megugrik olyan mérőszámok használatával, mint a VIX (vagy a GVZ for Gold), az automatikus triggerek működésbe lépnek.

1. A tőkeáttétel megszüntetése: Az első lépés az expozíció csökkentése. Az algoritmusok automatikusan eladják a likvid eszközöket, hogy fedezzék a nem likvid eszközök esetleges letéti felhívásait.
2. Növekvő szpread: Az árjegyzők növelik a szakadékot az ajánlattétel és az ajánlattétel között, hogy megvédjék magukat a mérgező áramlástól.
3. Repülés biztonságba: A tőke azonnal az Egyesült Államok kincstáraiba vagy stabil érméivé válik.

A likviditási válság jelei

A kiskereskedők észrevehetik ezeket a kialakuló válságokat, ha figyelik:

• A megbízási könyv mélysége: A szűkös ajánlati könyvek alacsony likviditást jelentenek.
• Spread Widening: Ha a BTC/USDT spread 0,01 USD-ről 10,00 USD-ra ugrik, akkor bajok készülnek.

Kereskedés a viharon keresztül

Az intézmények a Dark Pools segítségével kilépnek pozícióikból anélkül, hogy a piacot összeomolnák. Kiskereskedőként a legjobb védekezés az, ha automatizálja [kockázatkezelését] (/blog/the-golden-rules-of-risk-management), hogy kilépjen a tömegből.

A TradingMasternél a [Sentiment Analysis] (/blog/sentiment-vs-price-identifying-divergences) gyakran észleli a "pánik" fázist az árak összeomlása előtt, ami döntő előnyt jelent a robotjaink számára.